强化纪律约束 护航新三板改革

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新证券法进一步明确了新三板的法律地位，赋予全国性股份转让公司相应的自律权力，监管权限和市场影响力进一步增强。

□全国股份转让公司党委委员、纪检委书记傅毅

2019年10月，中国证监会正式启动新三板全面深化改革。国有股转让公司统筹推进改革和廉政建设，加强对检查监督权力的监督，加强纪律约束，建设廉洁新三板，为改革保驾护航。

建设廉洁的新三板是全面深化改革的内在需要

建设廉洁的新三板是深化金融反腐的重要组成部分，也是防范金融风险的必然要求。近年来，防范和化解重大金融风险一直是金融工作的重中之重。从调查的金融腐败案件来看，金融风险往往与金融腐败交织在一起。十九届四中全会明确指出，要坚决查处各种风险背后的腐败问题，深化金融领域反腐败工作，加大国有企业反腐败力度。交易场所是资本市场的重要基础设施，对维护市场稳定负有特殊而重要的责任。它处于金融风险防范的前沿，具有很强的外部性，因此有必要防患于未然，加强纪律，杜绝腐败，防范金融风险。因此，加强诚信建设是新三板可持续发展的内在需要，也是防范金融风险的必然要求。

建设廉洁的新三板是防止权力腐败、解决狩猎问题的应有之义。新证券法进一步明确了新三板的法律地位，赋予全国性股份转让公司相应的自律权力，监管权限和市场影响力进一步增强。在这次改革中，市场最注重的是建立一个选择层，支持实施公开发行、持续竞价和董事会转让。新三板市场的流动性将显著提高，市场财富效应将逐步释放。在这种情况下，市场更热衷于寻找公共关系。一般来说，“送钱”的动力会增加，“收钱”的诱惑也会增加，所以我们必须从一开始就控制住这种力量。

建设廉洁的新三板是维护市场信誉的重要保证。新三板市场是一个开放的市场。作为新三板市场的组织者和监管者，国有股转让公司的审查监督权具有公共属性。如果我们不能诚实地使用权利，一套光明面的规则和一套私下的潜规则将严重损害市场的完整性，侵蚀整个市场的信用基础，好的参与者将一个接一个地离开，导致“坏钱赶走好钱”的局面。魏连。要明确市场运行规则，宣传权力运行，加强纪律，避免权力滥用，明确市场各方的期望，使市场具有公信力、活力和效率，走得更远。

协调推进全面深化改革和清洁建设

把运河问得这么清楚，因为那里有活水的来源。遏制增量腐败是十八大以来反腐败斗争中的一项重要工作原则。金融腐败风险具有很强的外溢性，因此新三板的改革不能走先腐败后治理或边治理边腐败的老路。公司自成立以来，始终坚持检查监督的公开化、规范化、电子化和制度化，在阳光下行使权力，不断压缩自由裁量权，实现权力运行的痕迹和责任的可追溯性，从源头上形成对权力的监督和制约。实践证明，上述“四化”工作方针有效防止了腐败，符合新三板市场的实际运行。在新三板改革中，公司继承并深化了“四化”，坚持源头预防，将诚信风险防控融入新三板改革的制度制定、流程设计、技术支持和团队建设中，从一开始就管好权力、管好人。

首先，坚持公开透明，让权力在阳光下运行。中央政府提出了“建设规范、透明、开放、充满活力、富有弹性的资本市场”的理念，其中包括对资本市场诚信规律的深刻认识和对廉政建设的明确要求。公司官方网站开辟了“选定层股票公开发行上市区”，披露选定层的审核进展和发行进展；对询问和答复的公开审查；上市委员会会议公告、会议结果和中国证监会审批结果均已发布，整个过程展现了所选层上市审查权的运行轨迹，为各方面监管创造了条件，进而对审查权形成了强有力的约束。

二是坚持考试规范化，减少自由裁量权。公司制定了标准化的评审流程，规范了评审工作，并从流程设计上减少了空室的随意性。在审查标准方面，我们没有口袋政策，没有窗口指导，并避免自由裁量权。我们已经公布了评估的要点，并通过问答明确了市场预期。

第三，要深入挖掘科技防腐的潜力。选拔层挂牌考试的全过程是电子化的，所有的申请、受理、查询、回复等考试环节都是通过考试系统进行的，分数是留在考试系统的全过程中。借助“利器”技术监管体系，重点筛查信息披露的一致性和发行人财务异常波动，同时关注日常信息披露中的财务粉饰、持续经营和合规治理等问题，实现分析和预警功能，减少人为主观判断，提高审查效率，减少人为寻租机会。

第四是收紧系统的框架。截至5月，已制定了21项上市层层自律检查制度，涉及检查内容和程序、上市委员会的遴选和履职、廉政检查和监督等三个方面。

第五，建立权力平衡机制。遴选层进行双重审核和集体决策，并引入上市委员会进行审议(上市委员会成员主要是外部专业人士)，形成权力制衡的格局。每个选定的层评审项目由两名评审员评分，评审组负责人、质量控制人员和部门负责人，形成纵向分权；对于第一轮质询、结束质询、提交上市委员会审议等事宜，将通过质询研讨会和部门会议进行集体决策，避免个人独断专行。建立质量控制监督机制，对检查的全过程进行监督。

第六，加强权力监督。在权力运行的地方，监管会跟进。国有股转让公司向负责选定层上市审查的部门派出了专门的监督小组，对审查工作进行了严密、规范的现场监督，形成了持续监督的局面。整合全部门监管力量，不定期对上市委员会工作进行检查，对所选层面的上市审查进行年度综合检查，并将检查范围延伸至承销监管、发行监管、公司监管、市场监管等领域，实现对新三板改革的全方位监管。

共同打造连洁新三板

新三板是一个生态系统，市场的所有参与者都有同样的命运。一个干净的新三板市场符合所有参与者的长远利益，需要各方共同建设。

作为市场组织者，国有股转让公司在维护市场完整性方面立场鲜明。首先，它管理自己的团队，并带头诚实自律。在新三板改革的同时，公司开展廉洁教育，制定了考官“两个要求、五个不准”的制度，并将其设定为考官的电脑屏保。作为对上市委员会成员的回应，他们进行了廉政谈话，要求严格执行回避要求，与监管对象保持“亲”和“清”的关系，净化朋友圈，时刻保持警惕，坚决抵制“猎捕行为”；坚持职业道德，坚持求真务实的作风，杜绝“授人以柄”的心态，严格履行议事职责，以工作实效更好地释放推进改革的红利。倡导市场参与者“五不准”，明确业务接待和访问的“八项指示”，在业务受理中设立“廉政回执”，明确沟通边界。在审查工作区，建立了一个干净和诚实的文化墙，张贴警告标语，教育总是提醒，一切都是沉默的。

2018年6月，中国证监会发布了《证券期货经营机构及其工作人员诚信规定》。公司认真落实文件要求，走访选定的上市公司和其他市场主体，收集面对面的问题、意见和建议，倡导落实诚信经营管控主体责任，共同培育诚信经营土壤。公司将一如既往地监督电话、电子邮件和网上廉政评估的顺利进行，并真诚希望市场参与者和其他关心新三板的人士能够反映问题并提出建议。公司将优先检查和处理反映员工诚信的线索，消除害群之马，及时遏制违法违规迹象。与此同时，我们坚持行贿与受贿一并查处，公司将市场主体的围捕行为上报证监会，并移交相关机构处理，同时管理好“送钱”和“收钱”这两只手。

风景很长，应该很吸引人。追逐利润可能会成功一段时间，但走错误的路作为捷径会导致死胡同。诚信是新三板市场长期发展的基石，也是市场参与者长期成功的保证。我希望形成一个以诚实为荣、以腐败为耻的市场生态。上市公司可以将有限的精力投入技术研发、业务运营和市场拓展，提高公司质量，获得资本市场的认可；中介机构注重提高自身的实践能力，充分发挥资本市场的把关人作用；从业者不行贿，拒绝生活，依靠自己的能力吃饭，服务市场，实现自我，获得职业荣誉感和成就感。

直到低潮时河岸变宽，没有风吹动我唯一的帆。新三届董事会改革的宏伟计划已经启动。随着党的作风和政治作风的日益明朗，社会风气和民俗风情的不断改善，市场的所有参与者将能够诚信共存，互利共赢，共同推动新三板市场健康稳定发展，更好地服务于中小企业和民营经济的创新发展，不负新时代新使命。